《神弓传奇》取材于我国隋唐时期的历史故事，同时参考了“隋唐演义”和“说唐”等作品中的有关内容。以浓墨重彩着力刻画了风流儒雅，才华横溢的李世民从一名血气方刚的热血青年，在空前惨烈的兴唐灭隋的战争中，出生入死、百炼成钢，逐渐成长为勇冠三军，号令天下的军事统帅和激越乾坤，气贯长虹的旷世明君——唐太宗。沧海横流方显英雄本色。
少女椿（松井良彦 配音）的母亲死于重病，没有亲戚愿意收留这个可怜的孩子，于是，椿跟随着卖花时结识的戴帽子的绅士来到了名为“赤猫座”的马戏团中，在这座破败荒芜的马戏团里进行表演的，都是一些或是残疾或是古怪的“异人”们，在这里，椿悲惨的遭到了他们的凌辱，沦为众人的奴隶，过着苦不堪言的生活。 马戏团里新来了一位能够将自己塞进狭窄玻璃瓶的侏儒魔术师，他的表演大受欢迎，很快就令快要倒闭的马戏团赚得盆满钵满，成为了老板眼中的聚宝盆。与此同时，椿和魔术师之间也产生了懵懂的感情，然而，就在两人决定双宿双飞之时，魔术师却遇见了意外一命呜呼。
